Yatırım Sözleşmeleri
GlobalB Law, kuruculara ve yatırımcılara Türk, ABD ve AB hukuku kapsamında tohum aşaması term sheet'lerinden Seri B+ turlarına kadar yatırım sözleşmelerinin yapılandırılması, hazırlanması ve müzakeresi konularında danışmanlık sunar.
Yatırım sözleşmeleri, sermayenin bir şirkete girdiği ekonomik ve yönetim koşullarını belirler. GlobalB Law; risk sermayesi fonları, aile ofisleri ve stratejik yatırımcılar dahil hem kuruculara hem de yatırımcılara, term sheet ve durum tespitinden taahhüt sözleşmeleri, yatırımcı hakları anlaşmaları ve kapanış sonrası uyuma kadar uzanan tam yatırım belgeleme sürecinde danışmanlık verir. Çalışmalarımız hem Türk hukuku yapılarını hem de sınır ötesi turlar için ABD standartlarındaki belgeleri kapsar.
Uluslararası yatırım arayan Türk kurucular için yatırımcı beklentilerini, çoğunlukla ABD veya İngiliz hukuku şablonlarında ifade edilenler. Türk Ticaret Kanunu kapsamında hukuken geçerli ve ticari olarak işler yapılara dönüştürürüz. Ayrıca her aşamaya en uygun hisse senedi araçları konusunda da danışmanlık veririz: adi hisseler, tasfiye ve seyreltme mekanizmalı imtiyazlı hisseler ve ayrıca SAFE ve Dönüştürülebilir Tahviller başlığı altında ele alınan köprü araçları.
Yatırımcı tarafında hukuki durum tespiti yapar, term sheet'i inceler ve müzakere eder, kapanış belgelerinin tamamını hazırlar veya inceleriz. Yatırımcılara azınlık koruması, çıkış mekanizmaları ve Türkiye'de ticari standart ile hukuken icra edilebilir yönetim hakları konusunda danışmanlık sağlarız. Sınır ötesi erişimimiz, birden fazla yargı çevresinden yatırımcılarla gerçekleştirilen bir turun çelişkili hukuk seçimi hükümleri olmaksızın tutarlı biçimde belgelenmesini mümkün kılar.
Ne yapıyoruz
Bu uygulamada sunduğumuz hizmetler
SSS
Sıkça sorulan sorular
Term sheet ile nihai yatırım sözleşmesi arasındaki fark nedir?
Term sheet, önerilen yatırımın temel ekonomik ve yönetim koşullarını özetler; münhasırlık ve gizlilik hükümleri dışında genellikle bağlayıcı değildir. Nihai yatırım sözleşmesi, tipik olarak değiştirilmiş bir pay sahipleri sözleşmesi eşliğinde bir taahhüt sözleşmesi, bağlayıcı belgedir. Ticari müzakerenin büyük bölümü term sheet aşamasında gerçekleşir; bu nedenle bu belgeye önemli bir özen gösteririz.
Türk hukuku tasfiye önceliklerini ve katılımlı hisseleri kabul eder mi?
Evet, ancak özel hazırlık gereksinimleri çerçevesinde. Türk Ticaret Kanunu, öncelikli ekonomik haklara sahip imtiyazlı hisselere izin vermektedir; ancak mekanizmanın icra edilebilir olması için ana sözleşmede ve pay sahipleri sözleşmesinde dikkatli biçimde yapılandırılması gerekir. ABD standardı imtiyaz koşullarını Türk hukuku çerçevesinde en etkili biçimde hayata geçirme yöntemi konusunda danışmanlık sağlarız.
Yatırımcılar pro-rata hakkı talep etmeli mi?
Pro-rata hakkı, yatırımcıya sahiplik yüzdesini korumak amacıyla gelecekteki turlara katılma hakkını, zorunluluğunu değil, tanır. Erken aşama yatırımcılar için ticari açıdan önemli bir korumadır. Bu hakkın talep edilip edilmemesi, nasıl yapılandırılacağı (lider yatırımcılar için süper pro-rata dahil) ve kuruculara karşı nasıl müzakere edileceği konularında danışmanlık veririz.
Birden fazla yargı çevresinden yatırımcı bulunan yatırım turlarını nasıl yönetiyorsunuz?
Farklı yargı çevrelerinden yatırımcıların aynı tura katıldığı durumlarda, işler ve tutarlı bir sonuç elde etmek amacıyla uygulanacak hukuk ve uyuşmazlık çözüm hükümlerini koordine ederiz; genellikle uygun istisnalarla tek bir uygulanacak hukuk seçilir. Ayrıca yatırımcı bileşiminin doğurabileceği sınır ötesi vergi veya düzenleyici sonuçların term sheet aşamasında tespit edilmesini ve ele alınmasını sağlarız.
Başlayın
Randevu alın
Konunuzu bize anlatın, sizi doğru avukatla buluşturalım.